Wprowadzenie do obrotu kontraktami terminowymi Eurodollar. Łatwo zmieszany z parą walutową Euro USD lub Euro Futures Eurodollars nie mają nic wspólnego z jednolitą walutą Europy, która została uruchomiona w 1999 r. Raczej, eurodolar są depozytami terminowymi denominowanymi w dolarach amerykańskich i są przechowywane w bankach spoza Zjednoczonego Królestwa Kraje Depozyt terminowy jest po prostu odsetkową lokatą bankową z określoną datą dojrzałości. W wyniku przebywania poza granicami Stanów Zjednoczonych, eurodolary są poza jurysdykcją Rezerwy Federalnej i podlegają niższym normom Ponieważ eurodolar nie podlegają do amerykańskich przepisów bankowych, wyższy poziom ryzyka dla inwestorów znajduje odzwierciedlenie w wyższych stopach procentowych. Eurodolar pochodził z faktu, że początkowo depozyty denominowane w dolarach były w dużej mierze przetrzymywane w europejskich bankach. Początkowo depozyty te były znane jako eurobank. Lokaty denominowane w dolarach są obecnie przechowywane w centrach finansowych na całym świecie i zwane eurodolarami. Podobnie, długoterminowe kursy euro wykorzystywane są do opisania depozytu w banku, który nie znajduje się w kraju ojczystym, w którym wydano walutę Na przykład jen japoński zdeponowany w banku w Brazylii byłby definiowany jako kurs euro. Historia Eurodolarów. Po zawarciu Światowego II wojna światowa, ilość depozytów w dolarach amerykańskich utrzymywanych poza Stanami Zjednoczonymi znacznie wzrosła Wśród czynników przyczyniających się przyczyniły się zwiększony poziom przywozu do Stanów Zjednoczonych i pomoc gospodarcza dla Europy w wyniku planu Marshalla. Rynek eurodollaru śledzi jego początki w okresie zimna Wojna o czasach lat pięćdziesiątych W tym okresie Związek Radziecki zaczął przenosić dochody denominowane w dolarach, pochodzące ze sprzedaży towarów, takich jak ropa naftowa z banków amerykańskich To zostało zrobione, aby zapobiec Stanom Zjednoczonym możliwości zamrożenia aktywów Od tego czasu, eurodolar stały się jednym z największych krótkoterminowych rynków pieniężnych na świecie, a ich stopy procentowe stały się punktem odniesienia dla finansowania przedsiębiorstw. futuralizm eurodollara e kontrakt został zainaugurowany w 1981 r. przez Chicago Mercantile Exchange CME, oznaczający pierwszy kontrakt terminowy rozliczany w środkach pieniężnych Po wygaśnięciu, sprzedający kontrakty terminowe rozliczane w gotówce może przenieść powiązaną pozycję gotówkową, a nie dostarczyć dostawy. Skutki futures na euro początkowo sprzedawane na wyższym piętrze na giełdzie Chicago Mercantile Exchange w jej największej dołku, w której mieściło się aż 1500 podmiotów gospodarczych i urzędników. Jednak większość transakcji futures eurodollar odbywa się obecnie drogą elektroniczną. Instrumentem bazowym w futures eurodollar jest depozyt terminowy eurodollar, o wartości nominalnej 1 000 000 z terminem zapadalności do trzech miesięcy. Symbol kontraktu na eurodollar otwarty jest ED, a symbolem kontraktu elektronicznego jest GE Elektroniczna transakcja futures eurodollar odbywa się na elektronicznej platformie handlowej CME Globex od niedzieli do piątku od godziny 5:00 pm - 4 00 pm centralny czas Miesiące wygaśnięcia to marzec, czerwiec, wrzesień i grudzień, podobnie jak inne kontrakty terminowe na finansowanie wielkości minimalnej fluktuacji wynosi jeden czwarta jeden punktu bazowego 0 0025 6 25 na kontrakt w najbliższym upływającym miesiącu kontraktacji i pół punktu jeden punktu 0 005 12 50 na kontrakt we wszystkich innych miesiącach umowy Wykorzystanie dźwigni finansowej w kontraktach terminowych pozwala na wykupienie jednego kontraktu na marżę w wysokości ok. 1000. Eurodolary stały się wiodącą umową oferowaną przez CME pod względem średniej dziennej wielkości i otwartego zainteresowania Od III kwartału 2017 r. eurodollary znacznie przekroczyły E-mini SP 500, ropą naftową oraz 10-letniego Skarbu Państwa notowań futures w średnim dziennym wolumenie obrotu i otwartym odsetku. Cena kontraktów terminowych typu eurodollar odzwierciedla stopę procentową oferowaną na depozytach denominowanych w dolarach amerykańskich posiadanych w bankach poza Stanami Zjednoczonymi. Bardziej szczegółowo, cena odzwierciedla wskaźnik rynkowy 3 miesięczna stopa procentowa w dolarach amerykańskich LIBOR przewidywana w dniu rozliczenia kontraktu. Oprocentowana LIBOR w Londynie jest wzorcem dla krótkoterminowych stóp procentowych, na które banki mogą pożyczyć fundusze na londyskim rynku międzybankowym kontrakty terminowe Eurodollar są pochodną opartą na LIBOR odzwierciedlającą stawkę międzybankową w Londynie za 3-miesięczny depozyt na depozyt w wysokości 1 000 000 euro Zobacz wprowadzenie do cen kontraktów terminowych LIBOR. Eurodollar są wyrażone liczbowo przy użyciu 100 minus pomieszany domniemany 3-miesięczny dolar amerykański LIBOR stopy procentowej W ten sposób cena eurodollar w wysokości 9600 odzwierciedla domniemaną stopę procentową rozliczenia na poziomie 4. Przykładowo, jeśli inwestor kupuje 1 eurodollar kontrakt terminowy na 9600, a cena wzrosła do 96 02, oznacza to niższe domniemanie rozliczenie LIBOR w 3 98 Nabywca kontraktu terminowego dokonał 50 punktów bazowych, 0 01, równej 25 na kontrakt, w związku z tym przesunięcie 0 02 oznacza zmianę 50 na kontrakt. Zawór z Eurodollar Futures. Eurodollar kontrakty terminowe zapewniają skuteczne środki dla firm i banków w celu zabezpieczenia stóp procentowych za pieniądze, które planuje pożyczać lub pożyczać w przyszłości Umowa Eurodollar jest wykorzystywana do zabezpieczenia przed zmianami krzywej dochodowości o ver kilka lat w przyszłości. Na przykład powiedzmy, że firma we wrześniu wie, że będzie musiała wypożyczyć 8 milionów w grudniu na zakup Przypomnijmy, że każda eurodollar kontrakty terminowe stanowi depozyt w wysokości 1.000.000 z terminem zapadalności do trzech miesięcy Firma może zabezpieczyć przed niekorzystne zmiany stóp procentowych w ciągu tego okresu z trzymiesięcznym terminem sprzedaży krótkoterminowej 8 grudnia kontraktów terminowych typu Eurodollar, reprezentujących 8 milionów euro na zakup. Cena kontraktów terminowych typu eurodollar odzwierciedla przewidywaną LIBOR w Londynie w momencie rozliczenia, w tym Sprawa, grudzień Krótką sprzedaŜ kontraktu grudniowego powoduje, Ŝe spółka zyskuje na wzroście stóp procentowych, co odzwierciedla odpowiednio niższe ceny futures na euro. oprocentowanie 4 0, a po upływie grudnia płatność końcowa wynosi 95 00, co odpowiada wyższej kwocie stawka terenu wynosząca 5 0 Jeśli firma sprzedała we wrześniu 8 grudnia kontrakty Eurodollar na 9600, zyskałaby 100 punktów bazowych 100 x 25 2500 na 8 kontraktach, równych 20.000 2.500 x 8, gdy pokryła krótką pozycję. W tym dzięki temu firma mogła zrównoważyć wzrost stóp procentowych, skutecznie blokując oczekiwany LIBOR w grudniu, co znalazło odzwierciedlenie w cenie kontraktu Eurodollar w grudniu w momencie, w którym dokonała krótkiej sprzedaży we wrześniu. Specjalnie z Eurodollar Futures. Jako produkt stopy procentowej, decyzje polityczne US Rezerwa Federalna mają duży wpływ na cenę futures na przyszłość Eurodollar. Zamienność na tym rynku jest zwykle postrzegana wokół ważnych komunikatów FOMC i oficjalnych publikacji Federalnego Rynku Otwartego, które mogą wpływać na politykę pieniężną Rezerwy Federalnej. Zmiana polityki Rezerwy Federalnej w kierunku obniżenia lub podniesienia stóp procentowych może odbywać się w ciągu kilku lat. Następujące tendencje mają wpływ na kontrakty futures na Eurodollar s w polityce pieniężnej. Długoterminowe walory trendowe kontraktów terminowych typu eurodollar sprawiają, że kontrakt staje się atrakcyjnym wyborem dla przedsiębiorców, używając trendów następujących strategii. Biorąc pod uwagę poniższy wykres między rokiem 2000 a 2007, gdzie eurodollar wzrósł w górę przez 15 kolejnych miesięcy, a następnie tendencję spadkową o 27 kolejnych miesiące. Rysunek 1 Eurodolar są w przeszłości wykazywały długie okresy trenowania ruchu cenowego pomiędzy długimi obrotami na boki. Wysoki poziom płynności oraz relatywnie niski poziom niestabilności w ciągu dnia stwarzają okazję dla przedsiębiorców korzystających z rynkowego stylu handlu Handlowcy używają tego strategia niekierunkowa składa zamówienia na ofertę i ofertę jednocześnie, próbując uchwycić szersze zastosowanie bardziej złożonych strategii, takich jak arbitraż i rozprzestrzenianie się na inne kontrakty, są również wykorzystywane przez handlowców na rynku futures na eurodollar. Spread TED to różnica cen między stopami procentowymi w sprawie trzymiesięcznych kontraktów futures na rzecz amerykańskich skarbów i trzydniowe kontrakty na Eurodolarki z tymi samymi miesiącami wygaśnięcia TED jest skrótem przy użyciu T-Bill i ED, symbolu kontraktu terminowego na eurodollar Ten spread jest wskaźnikiem ryzyka kredytowego, wzrost lub spadek spreadu TED odzwierciedla sentyment do niewykonania zobowiązań poziom ryzyka dla kredytów międzybankowych. Eurodolary są często pomijane przez podmioty gospodarcze zajmujące się handlem detalicznym, które mają tendencję do zaciągania się do kontraktów terminowych, które oferują większą zmienność krótkoterminową, na przykład E-mini SP lub ropę naftową, jednakże głęboki poziom płynności i długoterminowe trendy rynek eurodollar prezentuje interesujące możliwości dla małych i dużych podmiotów handlowych na rynku terminowym. Maksymalna kwota, którą Stany Zjednoczone mogą pożyczać. Pułap zadłużenia został utworzony na podstawie drugiej ustawy o obligacjach skarbowych. Oprocentowanie, w którym instytucja depozytowa pożycza fundusze utrzymywane w Federalnym Depozycie Rezerwa na inną instytucję depozytową.1 Statystyczny środek rozproszenia zwrotu dla danego indeksu bezpieczeństwa lub rynku Volatil że Kongres Stanów Zjednoczonych w 1933 r. został uchwalony jako ustawa o bankowości, która zabraniała bankom komercyjnym uczestnictwa w inwestycji. Płaca płaca nordycka odnosi się do każdej pracy poza gospodarstwami domowymi, prywatnych gospodarstw domowych i sektora organizacji non profit I amerykańska Izba Pracy. W skrócie waluty lub symbol waluty indyjskiego rupia INR, waluta Indii Rupia składa się z 1.Eurodollar Futures i Options. Eurodollar są depozytami terminowymi denominowanymi w dolarach amerykańskich, które są deponowane w bankach komercyjnych poza USA i mają długoterminowo służyła jako referencyjna stopa procentowa dla finansowania korporacyjnego. Kontrakt na kontrakty futures Eurodollar, opracowany i wprowadzony przez CME w 1981 r., stanowi oprocentowanie w przypadku trzymiesięcznego depozytu w wysokości 1 miliona. Kontrakty terminowe typu Eurodollar są obecnie najbardziej aktywnie kontraktowanymi kontraktami terminowymi świat Otwórz zainteresowanie kontraktem niedawno przekroczył cztery miliony EURCMCM Eurodollar Specyfikacje kontraktu. Eurodollar Futures. Contract Size - 1,000,000.Quo - punkty indeksu. Minimalne wahania cen Tick - 0025 6 25 umowa na kontrakty terminowe 005 12 50 umowa na wszystkie pozostałe kontrakty. Zliczaj miesiące - marzec, cze, wrz, gru i cztery miesiące. Godziny handlowe zwykłe Godziny centralne - 7 20:00 - 2:00 p m. GLOBEX Godziny Godziny Central Time - 4 30 - 4 00 pm następnego dnia w niedzielę, rozpoczyna się 5 30 p m. Last Trading Day - 11:00 czasu londyńskiego w drugim Londynie dzień bezpośrednio poprzedzający trzecią środę miesiąca kontraktu. Rozliczenie na koniec dnia - oparte na Stowarzyszeniu Brytyjskich Banków Stabilności Oprocentowania. Opcje Eurodollar. Ust. kontraktu - jedna umowa na kontrakty futures Eurodollar. Ceny kontraktów - odstępy między 25 punktami, tj. 93 00, 93 25 , 93 50 itd. 12 Ceny strajku 5-krotnego są wymienione w 2 kolejnych miesiącach i następnym kwartale z wygaśnięciem miesiąca w dniu następującym po dniu wygaśnięcia opcji w marcu kwartalnym cyklu 12 strajków 5-stukowych są wymienione w jednorocznym okresie Mid - Opcje krzywej na 2 szeregowe i pierwsze q uniwersalne wygaśnięcia oraz w opcji 2-letniej krzywej średniej w pierwszym kwartale wygaśnięcia W pewnych okolicznościach kombinacje opcji procentowych CME mogą handlować o połowę przyrostu liczby skoków 005 12 50 Skontaktuj się z brokerem lub CME. Premium Quotations - Total IMM Index punkty to 0 34 na 34 punkty indeksowe lub 34 punkty bazowe. Minimalna cena - 0025 6 25 umowa na najbliższe wygaśnięcie kontraktu na opcje kwartalne 005 12 50 kontraktu lub serials i pierwsze cztery kwartalne opcje oraz pierwsze dwie kwartalne wygaśnięcia i seriale w Średnio-krzywe 1-roczne i oba kwartalne wygaśnięcia 2-letnich krzywych średnich 01 25 00 kontrakt na ostatnie dwa kwartalne warianty oraz ostatnie dwa kwartalne wygaśnięcia 1-rocznej krzywej średniej Dla transakcji w piątym i szóstym kwartale opcje handlu pół-kreską w Reds są dozwolone tylko dla opcji zawierających transakcje po cenie 5 ticków lub mniej. Contract Months - kwartalne opcje najbliższych 6 marca kwartalnych miesięcy wygaśnięcia i 2 kolejne miesiące Jednoroczny średniookresor co najmniej 4-miesięczne wygaśnięcia i 2 kolejne miesiące Dwa lata średnie krzywe 2 marca kwartalne wygaśnięcia. Godziny zwykłego obrotu Godzina centralna - 7 20 - 2 00 m m GG Giełda Giełdowa Godziny Central Time - 2 13: 00 - 7: 05 Niedziela, handel rozpoczyna się o 5 30 p m. Najwyższy dzień obrotu - Opcje kwartalne drugi dzień roboczy banku w Londynie bezpośrednio poprzedzający trzecią środę miesiąca kontraktu Opcje seryjne i średnie krzywe w piątek bezpośrednio przed trzecią środą miesiąca kontraktu. Eurodollar Futures. Kwotowane w IMM trzy miesiące indeksowe punkty LIBOR lub 100 minus stawka w skali rocznej w ciągu 360 dni roku np. Stawka 2 5 podaje się jako 97 50 1 punkt bazowy 01 25. Wielkość minimalnej fluktuacji o minimalnym rozmiarze. One czwarte punktem bazowym 0 0025 6 25 na kontrakt w najbliższym miesiącu, w którym upłynął ważny miesiąc Jedna połowa jednego punktu bazowego 0 005 12 50 na kontrakt we wszystkich innych miesiącach umowy Nowa umowa z pierwszą miesiącą rozpoczyna się w 0 0025 przyrostach w tym samym dniu zawarcia transakcji Ostatni Trading Da y wygaśnięcia starego kontraktu z poprzedniego miesiąca. War, Jun, Sep, Dec, rozciągający się na 10 lat łącznie 40 umów plus cztery najbliższe miesiące wygaśnięcia seryjne, które nie są w marcu kwartalnym cyklu Nowy miesiąc umowy kończący 10 lat w przyszłość jest notowana we wtorek po wygaśnięciu pierwszego miesiąca kwartalnego. Najwyższy dzień obrachunkowy. Drugi dzień roboczy banku w Londynie przed trzecią środą miesiąca wygaśnięcia umowy Handel umową wygasającą zamyka się o godzinie 11:00 czasu londyńskiego Godzina ostatniego Dzień Handlowy. Rozwiń Eurodollar. Futures Eurodollar reprezentują najbardziej oprocentowane stopy procentowe na świecie. Kontrakty futures Eurodollar mogą być wykorzystane jako narzędzie zabezpieczające dla wahań kursów na eurodolarach. Kilka strategii handlowych można stosować przy kontraktach futures Eurodollar, w tym pakietach, pakietach, motylech i zdolność do trzymania krótkich i długich pozycji na kontraktach futures Eurodollar na giełdzie CME Globex odbywa się w handlu elektronicznym w czasie rzeczywistym t ceny i przejrzystość Ważne jest, aby pamiętać, że Eurodolar są niskim ryzykiem, ale nie ryzykownymi inwestycjami. Nasted updated maj 2017.Inne dodatkowe informacje. Najważniejsze wpisy na Eurodollar. Market Spotlight Eurodollar 2 12 2018 - Od II wojny światowej kwota dolarach amerykańskich za granicą gwałtownie wzrosła Oznaczało to, że banki zagraniczne miały dolary amerykańskie w areszcie i ich jurysdykcja Dzisiaj, Eurodollar podobnie nie jest pod jurysdykcją Rezerwy Federalnej, ponieważ jest to depozyt terminowy w dolarach amerykańskich przechowywany w bankach zagranicznych. Proszczony pasek boczny. Podnieś swoje Trading. Natest Tweets. Learn używać wskaźników CFRN na rynku LIVE na jutrzejsze wydarzenie webinar Zarejestruj się tutaj Czas 38 minut przez Buffer. Want wiedzieć, czego szukać na rynkach towarowych Posłuchaj Turner s podcast Podcast Czas temu 7 Godzin za pośrednictwem Twitter Web Client. Aktualna przesunięcie jest w toku w natgas Zobacz, co dalej gazu naturalnego w naszym raporcie specjalnym raporty wliczone czas Godzina 23 Godziny przez Buffer. Copyright 2017 Dani els Trading Wszelkie prawa zastrzeżone. Ten materiał jest przekazywany jako próśba o zawarcie transakcji na instrumentach pochodnych. Ten materiał został przygotowany przez pośrednika handlowego Daniels Trading, który dostarcza komentarza rynkowego w zakresie badań i rekomendacji handlowych w ramach jego pozyskiwania na konta i pozyskiwania Jednakże transakcje handlowe Daniels Trading nie prowadzi działu badań zgodnie z definicją w kodeksie CFTC 1 71 Daniels Trading, jej dyrektorzy, maklerzy i pracownicy mogą prowadzić handel instrumentami pochodnymi na własny rachunek lub na rachunkach innych Z powodu różnych czynników, takich jak tolerancja na ryzyko, wymogi dotyczące marży, cele handlowe, strategie krótkoterminowe i długoterminowe, analiza techniczna i podstawowa analiza rynku oraz inne czynniki, takie transakcje mogą skutkować wszczęciem lub likwidacją stanowisk, które różnią się od lub sprzecznie z opiniami i zaleceniami zawartymi w tym dokumencie. niekoniecznie wskazujące na przyszłe wyniki Ryzyko utraty handlowej kontraktów futures instrumenty pochodne lub opcje na towary mogą być znaczne, a zatem inwestorzy powinni zrozumieć ryzyko związane z pozyskaniem dźwigni finansowej i ponosić odpowiedzialność za ryzyko związane z takimi inwestycjami i za ich wyniki. Powinieneś dokładnie rozważyć, czy taki handel jest odpowiedni dla Ciebie w świetle okoliczności i zasoby finansowe Powinieneś przeczytać stronę internetową z informacjami o ryzyku dostępnym u dołu strony głównej Daniels Trading nie jest powiązany, ani nie popiera systemu handlu, biuletynu lub innej podobnej usługi Daniels Trading nie gwarantuje ani nie weryfikuje żadnych roszczeń o wykonanie świadczeń przez takie systemy lub usługi.
No comments:
Post a Comment